Объединение Barclays и ABN Amro предусматривает создание холдинга - компании Barclays PLC. 52% ее акций будет принадлежать собственникам британского банка, 48% - нидерландского. Акционеры ABN Amro, владеющие простыми бумагами, обменяют их на акции холдинга по коэффициенту 3,225. По соглашению, объединенным банком будет управлять британская сторона (председателем правления станет Джон Варли), и подчиняться он будет британскому регулятору - FSA. Однако головной офис банка будет находиться в Амстердаме.

Руководители Barclays и ABN Amro не скупились на громкие обещания, комментируя сделку. "Предложенное поглощение стратегическим партнером обеспечит существенный и продолжительный рост прибыли для наших акционеров", - заверил председатель правления ABN Amro Рийкман Греэнинк. "Слияние значительно повысит автономную разработку и сбыт продукции банка", - отметил Варли.

Кто что выиграет

Британцы и голландцы оценивают выигрыш от объединения (так называемый синергетический эффект) в течение трех лет в 3,5 миллиарда евро. 80% этой суммы - экономия на издержках и остатки от выручки обоих банков.

И в Barclays, и в ABN Amro уверяют, что в результате слияния их клиенты только выиграют - за счет преимуществ от специализации обоих банков. Например, у ABN Amro хорошо поставлена инфраструктура для расчетно-кассового обслуживания, а Barclays - признанный эксперт по продажам кредитных карт. Кроме того, оба банка - среди лидеров по кредитованию среднего бизнеса.

Слияние также позволит Barclays и ABN Amro значительно расширить свое географическое присутствие. Теперь банк будет лидером по величине сети подразделений в Великобритании и Нидерландах, а также, как сказано в объявлении о сделке, "получит привлекательные позиции на итальянском, испанском и португальском рынках". Кроме того, банк сможет ускорить развитие бизнеса в Бразилии и Южной Африке.

Еще не вечер?

Несмотря на объявление о слиянии Barclays и ABN Amro, претенденты на поглощение нидерландского банка могут еще сделать предложение. На слияние с ABN Amro также претендует консорциум в составе Royal Bank of Scotland Group Plc, Santander Central Hispano SA и Fortis. Вчера представители консорциума должны были встречаться с руководством ABN Amro. "Сейчас весь мир ждет, что предпримут RBS, Santander и Fortis. Лично я считаю, что они сделают ABN Amro контрпредложение", - цитирует агентство Bloomberg управляющего компанией Kempen Capital Management (Амстердам).

Однако, как пишет The Wall Street Journal, у британцев есть весомый аргумент, который позволяет блокировать любые попытки враждебного поглощения со стороны консорциума. Дело в том, что Barclays согласился купить американское подразделение нидерландского банка - LaSalle, который неинтересен консорциуму. LaSalle голландцы оценили в 21 миллиард долларов, и эта сумма входит в общую стоимость сделки.

24 апреля 2007 | 10:27
По материалам: Дело